CoinGecko的2024年第三季度加密市场行业报告显示，第三季度是加密市场的过山车般的一季，市场主导地位发生了重大变化，价格出现了意外波动，投资者兴趣也有所不同。让我们来看一下关键亮点，探讨不同领域的表现以及加密市场的未来。
目录
加密市场总市值下降
比特币在传统资产之后获得了市场份额，但仍然落后
2024年第三季度加密价格回报
Meme币、Solana和人工智能领跑，而DeFi和NFT则面临困境
未来之路
加密市场总市值下降
2024年第三季度对于加密市场来说并不顺利。尽管在初期有所上涨，但全球经济力量开始影响市场后情况发生了变化。
2024年第三季度初，加密市场总市值达到了坚实的2.61万亿美元，受到投资者情绪的推动。
然而，这种乐观情绪很快消失了。到第三季度末，市场总市值下降了1.0%，减少了958亿美元，收于2.33万亿美元。除了市值下降，季度平均日交易量也下降了3.6%，降至880亿美元。
这种下降不仅仅是加密市场的问题，而是更广泛的经济力量的结果。全球金融市场受到日本银行2024年8月份加息决定引发的日元套利交易解除的影响。
为了了解背景，日元套利交易涉及在日本借钱，因为日本的利率历来很低，然后投资于其他地方的资产，以获得更高的回报。
这是一种赚钱的聪明方式，直到利率上升。当日本在2024年第二次加息时，这种策略被打乱了。
日本的加息使借入日元的吸引力降低，投资者开始解除套利交易。这引发了市场的动荡，特别是在8月5日，对各种资产类别，包括加密货币，产生了影响。在8月5日的震荡之后，加密市场总市值在2万亿美元和2.2万亿美元之间波动。
此外，中东地区的紧张局势加剧了问题，导致恐慌情绪和抛售行为增加。
尽管整个市场面临动荡，但在2024年第三季度，一些个别的加密货币取得了显着的进展。
Sui（SUI），即第一层区块链平台，成为表现突出的加密货币，在排名中从第50位上升到第22位。另一个值得注意的上涨者是Bittensor（TAO），一个机器学习网络，从第57位跃升到第25位。
另一方面，以太坊经典（ETC）和门罗币（XMR）的排名下滑，完全跌出前30名。
季度末，由于美国降息50个基点和中国的刺激措施宣布，市场出现了一些复苏。这些举措帮助市场回升至2.33万亿美元，但仍远低于第二季度的峰值水平。
比特币在传统资产之后获得了市场份额，但仍然落后
比特币（BTC）在2024年第三季度并没有看到巨大的价格增长，但它确实在市场上占据了一席之地。比特币的市场份额，即其在加密世界中的市场份额，上升到53.6%，比上一季度增加了2.7%。
实际上，比特币上次看到这种主导地位是在2021年4月，当时比特币凭借机构投资和更广泛的采用带来的兴奋势头飙升。
值得注意的是，这种主导地位的上升并不完全是比特币大幅上涨，而更多是因为以太坊（ETH）和币安币（BNB）等其他代币受到了更大的打击。
特别是以太坊的主导地位经历了急剧下降，下降了3.6%，以13.4%的份额结束了这一季度。随着监管机构对币安等中心化交易所进行审查，币安币的主导地位也出现下降。
然而，尽管比特币成功提高了市场份额，但在2024年第三季度的价格表现上仍落后于主要的传统资产类别。
黄金，通常被视为终极避险资产，上涨了惊人的13.8%。这是因为对美国经济放缓和中东地区不稳定局势的担忧推动投资者转向更安全的资产。
另一个表现强劲的是日元，由于8月份意外加息的影响，日元上涨了12.0%。这次加息加上美联储的降息使日元受到推动，交易者涌向这种货币，期望获得更好的回报。
日元的大幅上涨与比特币的微弱增长形成鲜明对比，突显出传统货币是2024年第三季度的明星。
反过来，原油和美元指数（DXY）的表现不及比特币。油价受到需求预测疲软的影响，而DXY在美联储的降息下受到了打击。
尽管所有主要法定货币都对美元升值，但比特币的稳定价格上涨足以超过这两种资产，在宏观经济变化的冲击下，这两种资产遭受了损失。
2024年第三季度加密价格回报
对于大多数加密市场来说，2024年第三季度并不是一个令人激动的时期。尽管整体市场保持平稳，但一些代币表现出色，而其他代币则受到重创。
在众多中性或负回报中，有几种代币脱颖而出。Aave（AAVE）是最大的赢家，涨幅惊人，上涨了61%。
Aave的强劲表现可以归功于“手续费切换”提案，该提案允许AAVE代币持有人仅通过持有代币就能获得收益。这一举措吸引了更多寻求收益的人，并通过增加清算来增加了AAVE的收入。
另一个值得注意的上涨者是瑞波（XRP），上涨了29%。瑞波的上涨主要归功于其在8月份的法律胜利。法院的裁决大大减少了Ripple Labs需要支付的罚款，从SEC最初要求的200亿美元降至1.25亿美元。
最后，Thorchain（RUNE）的回报率达到了22%，这得益于其与Cosmos第一层项目Kujira的合并宣布。这一合并意味着Kujira的DeFi产品和收入流将通过Thorchain进行，为RUNE的前景带来了新的激动。
另一方面，以太坊在第三季度表现不佳，价格下跌了24%。这可能令一些人感到惊讶，特别是考虑到7月份推出的以太坊现货ETF，许多人认为这会推动价格上涨。
然而，尽管取得了这一里程碑，人们对ETH的热情似乎已经冷却下来，投资者和交易者参与以太坊基于的DeFi项目的活动减少了。
同时，Maker（MKR）的跌幅最大，下跌了36%。这种下跌主要是由于美联储的降息导致DAI储蓄利率下降。Maker的DAI在很大程度上依赖于美国国债的收益，因此当这些收益下降时，持有DAI的吸引力降低，拖累了MKR的价格。
“玩赚”（play-to-earn）领域继续下降，尽管下降幅度比第二季度更小。Notcoin（NOT），上个季度大幅上涨后，回落了42%。尽管下降，NOT仍然位居前3名的P2E代币之列。
更值得一提的是，ImmutableX（IMX）在第三季度有所恢复，帮助其在P2E领域保持领先地位。
Meme币、Solana和人工智能领跑，而DeFi和NFT则面临困境
Meme币再次证明它们的吸引力远未消退。2024年第三季度，Meme币在CoinGecko的各个类别中占据了令人印象深刻的17.05%的网络流量。Solana（SOL）的Meme币紧随其后，占据了11.41%，显示出加密世界中奇特且常常不可预测的一面仍然引起了广泛关注。
总体而言，与Meme相关的代币占据了31.8%的流量，进一步证实即使在相对平稳的市场中，这些代币仍然引起了相当大的兴趣。
Solana在第三季度仍然是一个重要的参与者，其生态系统（包括Meme币）占据了市场份额的22.1%，使其成为最活跃和备受关注的区块链生态系统之一。
人工智能（AI）也继续受到关注，在第三季度占据了市场份额的9.6%。以人工智能为驱动的平台正在获得越来越多的关注，特别是各行各业都希望利用这种技术来增强决策、交易等方面的能力。
而DeFi市场则遇到了困境。DeFi市场总市值在8月6日达到年度低点605亿美元，正好与比特币下跌至4.9万美元的整体市场调整相吻合。
尽管DeFi在第三季度稍有反弹，收于781亿美元，但该行业在季度内仍下跌了15.2%，市值减少了140亿美元。
DeFi在整体市场中的份额下降引发了对其未来的疑问。曾被视为加密创新的基石的DeFi行业现在面临吸引新用户和保持吸引力的挑战。
与此同时，曾经出现爆炸性增长的NFT市场在第三季度继续大幅下滑。以太坊和比特币等主要网络的交易量下降了惊人的61.3%，从第二季度的31亿美元下降到第三季度的12亿美元。
以太坊在第三季度的NFT主导地位大幅下降，从45%下降到35%。以比特币为基础的NFT也遭受了冲击，尤其是由Ordinals协议驱动的NFT。尽管交易量从4月份的高点下降了90%，但Ordinals的交易仍然超过Solana的NFT，比特币在NFT市场份额中占据了25.2%，而Solana占据了16.0%。
像Base和Blast这样的Layer 2网络也出现了一些NFT活动，但即使这些网络也无法摆脱整体市场的下滑，第三季度的月度交易量缩水至约300万美元左右。
前方之路
现在，进入2024年最后一个季度的第15天，比特币正处于牛市浪潮中，其主导地位上升至57%。对于“Uptober”的兴奋感触手可及，这个月历史上被认为是比特币最赚钱的时期。
就像在加密领域一样，波动性是唯一的确定性，Uptober的刺激可能为2024年的强劲收官铺平道路，或者提醒人们这个市场的不可预测性。
