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随着加密货币逐渐走出阴影，经纪商的客户对加密投资的兴趣比以往任何时候都要高——几乎所有受访的金融顾问都报告称，客户正在询问关于加密投资的问题。尤其是在高净值投资者中，这种兴趣更为强烈——平均而言，他们已经将约15%的投资组合投入到加密货币等另类资产中。
摘要
大多数经纪商在加密领域表现不佳——尽管技术、基础设施和法规已经成熟到足以支持安全、合规的参与，只有35%的经纪商提供直接访问。
仅仅提供ETF是不够的；它们剥夺了加密货币的核心优势，如24/7交易、质押、自我保管和多样化，限制了客户的被动、不完整的投资体验。
需求正在快速演变，尤其是在富裕投资者中，他们现在期望机构级的工具、多样化的投资组合和税务意识的策略，许多人正在超越传统渠道来获得这些工具。
忽视加密货币的经纪商面临失去相关性的风险——正如2000年代的科技股，富裕人群的早期采用表明了一种即将重塑主流金融预期的转变。
然而，令人惊讶的是，许多经纪商继续将加密视为一种投机业务，鲜少在ETF外使用它。只有35%的经纪商目前提供直接的加密访问，而对其他65%的经纪商来说，这是一种战略失误……
分销是唯一缺失的环节
有人可能认为经纪商犹豫不决是因为技术尚未准备好，但事实并非如此。交易和持有加密货币的系统已经到位。实际上，今天的工具比以往任何时候都更安全、更先进。
值得信赖的加密平台遵循强大的安全协议，超越传统标准。这些包括受监管的保管人——安全存储提供商，其保护措施甚至比银行更好，采用多层加密。此外，它们还拥有几乎涵盖所有风险（甚至包括网络风险）的保险政策。
还有专为大型机构设计的先进交易系统。这些系统可以非常快速地执行订单，利用智能技术寻找不同区块链上的最佳价格，并连接到大型加密货币流动性来源，以改善交易选项。它们提供实时风险管理，最近还开始使用人工智能来跟踪异常活动并调整限额。因此，一切似乎都已准备就绪，只待经纪商的设置。
法律方面也没有滞后。由于该主题在州级受到了广泛关注，加密法规正在迅速发展。美国和欧盟已经为加密货币制定了单独的法律——欧洲通过了《加密资产市场监管法》，将加密资产从异域边缘移除，而美国也迈出了重要一步，签署了重要的加密法律，即《GENIUS法案》。
同时，重要的是要理解这些法律仍处于发展的早期阶段，因此可能存在不足。然而，不需要对此持消极态度；相反，环境的任何改善都应被视为获得竞争优势的机会。
ETF访问并不是完全访问
另一个经纪商常见的说法是，他们实际上提供加密货币。实际上，他们所销售的是通过ETF进行的比特币投资。然而，他们常常忘记，这种方法转移了加密投资的本质。
尽管ETF在投资组合建模中确实方便，但它们剥夺了许多加密货币的独特特征：没有全天候的持续交易，没有参与质押的机会，也无法将资产转移到区块链或独立尝试新网络。
因此，通过ETF进行投资是最被动和“模糊”的所有权方式，无法让投资者完全控制他们的加密货币。持有此类ETF的投资者并未成为加密货币的真实所有者，剥夺了持有者多样化投资组合的可能性。如果之前，加密货币被认为过于波动，如今它不仅是多样化的绝佳工具，也是获取额外收入的手段：约70%的投资组合包括加密货币的表现优于不包括的投资组合，尤其在夏普比率方面。
市场正在发展
加密货币市场吸引了投资者的速度之快，连曾经怀疑的人也开始加入。根据高盛的数据，大约15%的家族办公室（传统上被认为是保守的）已经对加密资产有所接触，超过一半的人正在考虑在不久的将来进入市场。
随着兴趣的增长，投资者开始超越基本的交易应用程序。他们想要更多功能，尤其是那些银行账户中有许多数字的人，因为通过手机应用管理数百万美元的加密投资组合已不再显得专业。
在实践中，这意味着需求的明显演变，投资者不再仅限于购买比特币（BTC）或以太坊（ETH）——他们需要多样性和机构级的支持，正如富裕人群为股票或债券所获得的那样。
他们的兴趣覆盖更广泛的资产范围：从中型市值代币和稳定币到去中心化金融（DeFi）项目，甚至包括像人工智能相关代币这样的新领域。随着投资组合的扩张，要求也在增长——他们希望拥有与传统金融领域相同水平的风险管理工具。此外，富裕客户期待周到的税务规划和准确的盈利报告。
最有趣的部分是，如果富裕投资者无法从他们的顾问或经纪商那里获得所需的服务，他们不会再等待。已经有42%的英国财富客户表示，他们计划在与经纪商的常规金融关系之外投资加密货币。这向财务经理发出了明确的信息：你要么适应，要么离开。
忽视加密意味着失去客户
无论你喜欢与否，金融历史始终表明，富人的偏好塑造了整个行业的方向。从千万富翁开始的趋势，很快就会成为其他人的新标准。早期科技股的情况就是如此，现在它们已成为许多投资组合的一部分。
如今，加密货币正沿着同样的道路前行。现在适应的经纪商将赢得长期忠诚，而那些继续抵抗的经纪商将目睹客户的流失。
